Главная » Отзывы про Биткоин » Почему традиционная диверсификация не диверсифицирована?
Опубликовано 22 декабря 2017 в 10:28

Почему традиционная диверсификация не диверсифицирована?

[ad_1]

На протяжении нескольких последних десятилетий диверсификация получила много значений в зависимости от того, с кем вы говорите, и, на мой взгляд, я думаю о том, как мы потеряли свое истинное значение. Я считаю, что причиной потери реального содержания этого слова является обвинение в области финансовых услуг и их свертывания. Поставив вопрос о диверсификации кому в традиционном секторе финансовых услуг, стоит спрашивать кого-то в нефтяном бизнесе, что является лучшим источником энергии? Было бы безопасным считать, что оба ответа будут перекошены в пользу того, что они могут продать вам. Поэтому что действительно — это диверсификация? По определению словаря Вебстера, определение заключается в следующем: "Чтобы сделать разнообразие: дайте разнообразие".

Итак, чтобы перевести определение Вебстера к реальным целей, позвольте узнать некоторые мысли о том, что однажды квалифицируется как диверсификация? Крупные брокерские дома, такие как Fidelity, Schwab, JP Morgan, и большинство других, почти полностью говорят об одном и том же: "Корзина акций, которые охватывают многие разделы взвешенно". Хорошо, я думаю, что мы все слышали ранее, и это звучит как хороший совет, если запасы были единственным, что мы смогли вложить. Fidelity определяет этот подход на своем веб-сайте, ссылаясь на одну из самых простых, распространенных философий, используемых в традиционном говоря о диверсификации ". Распространяя ваши деньги на различные виды инвестиций — акции, облигации, взаимные фонды и наличные средства — вы вообще уменьшать риск , не жертвуя потенциальными доходами ". Хотя я думаю, мы все можем согласиться с тем, что вышеупомянутое Правда, я думаю, мы можем согласиться, что фондовый рынок и рынок облигаций, как правило, препятствуют перемещению друг друга, что влияет друг на друга. Кроме того, считают, что Fidelity говорит лишь о том, что они могут продать вам, то есть акции, облигации, взаимные фонды и денежные денежные счета (что мне нравится называть "Традиционной четверкой»). Сайт Merrill Lynch заявляет о подобной философии, и их вариант диверсификации — это небольшая сумма или большая сумма, стоимость или рост, а также внутренние или международные. Это все еще касается финансовых рынков торгуются на публичных рынках, и снова предлагает только продукты, которые они могут продать вам.

Большинство людей, читающих это, знают, что фондовый рынок или финансовые рынки в целом в основном является местом, где компании во всем мире могут представлять и приглашать к себе публично. Но следует учитывать, что из-за глобализации и углубленное общение все изменения в мире, как представляется, работают как единое место, которое имеет доступ к одной и той же медиа, и имеет возможность влиять друг на друга. Если у вас была корзина запасов, которая, по вашему мнению, была разнообразной, поскольку она охватывала множество отраслей промышленности, и потому, что она торговала на одном или нескольких этих глобальных фондовых рынках действуют как часть большего единого рынка, существует существенная проблема диверсификации с этим? То, что я вижу, — это лишь один рынок; поскольку он не диверсифицирован, и ярким примером этого является нынешний кредитный и субстандартный кризис. Спросите себя, если вы вложите все свои деньги в говорю, только NASDAQ? Если вы ответили "нет", то ваш здравый смысл говорит вам, что единый рынок недостаточно разнообразен, а недостаточно безопасен. Из-за реакции и контрреволюции все эти мировые рынки движутся и функционируют как единый мировой рынок, и ваш собственный здравый смысл скажет вам, достаточно безопасно для всех своих инвестиционных долларов.

В этот момент у меня есть каждый брокер, советник и трейдер в руках и готов позвонить в стрельбу, но прежде чем мы это сделаем, позвольте копать немного глубже. Спросите себя, сколько раз "корзина запасов" сделал это из-за корректировки нетронутым? Спросите себя, как ваш портфель ушел во время загрузки сайта dot.com в начале нашего века? Спросите себя, как это было сделано во время небольшой исправления еще в июле 2007 года или первых месяцев 2008 года?

Теперь, когда я потратил всю свою ударную ценность, дайте практические результаты. Акции, облигации и паевые инвестиционные фонды являются очень важными инвестиционными инструментами, но они только три, которые представлены "единым рынком". Вот то, что большинство финансовых консультантов, вероятно, никогда не поговорит с вами. Есть другой способ инвестировать деньги. Есть люди, которые получают большие прибыли в способах, которые не имеют прямого отношения к единому "финансового" рынка. Таким образом, давайте рассмотрим несколько альтернативных инвестиций, которые не представлены "единым рынком", используя примеры ниже:

Сырьевая земля — ​​невысокая опасность с низким уровнем рентабельности

Имущественные доходы — Невидимый, не пассивен средний средний риск [19659002] Невириканий кредит среднего риска, пассивный

редко монеты-Невысокий доход низкий риск, не пассивен

Антикварные изделия

] 19659002] Искусство — высокий риск высокой отдачи, несколько пассивный

Как мы можем видеть, есть , безусловно, некоторые Альте рнативни инвестиции, которые не предлагаются вашим обычным финансовым советником, но есть причина, что большинство людей не будет инвестировать в эти альтернативные инвестиции; они не являются неопытными и не является пассивными инвестициями, такими как акции, облигации или взаимные фонды. Я не использую понятие пассивного IRS, поскольку на их глазах пассивное означает, что вы покупаете арендную недвижимость, и вы можете заходить в банк и проводить денежные проверки ежемесячно без каких-либо работы, хотя это редко является реальностью. Тем не менее, я использую пассивное в том смысле, что после того, как индивид покупает инвестиции, не существует дополнительной работы или времени, идет у него, кроме сбора прибыли. Это иногда называют "инвестицией в кресло". Учитывая это, все инвестиции фактически квалифицируются. Не прикасайтесь фактов, было бы здорово диверсифицировать эти альтернативные инвестиции, но кто имеет время, чтобы провести годы исследований, необходимых для эксперта по нумизматикой, и успешно продавать редкие монеты на прибыли, или управлять и обслуживать автомойка ежедневно. Можно было бы обжаловать, что если вы арендовали имущественного имущества для собственной аренды, это станет пассивным; но я могу сказать вам из моего собственного опыта, что вам все-таки нужно управлять своим менеджером.

Таким образом, что, если бы вышеупомянутые альтернативные инвестиции были предложены как частный фонд с опытом, необходимым для возвращения двойных цифр, тогда как инвестор ничего не делал, кроме того, что собирает чек ежеквартально? Будет ли это диверсификация по акциям, облигациям и взаимных фондов? Моя нежелательна ответ на это "да", и, стремясь предложить альтернативу, именно это помогало рожать хеджевые фонды и фонды частного капитала с помощью прежней стратегии, в основном используя финансовые рынки, а остальные — предлагая больше частных альтернативные инвестиции.

Большинство из нас знают о REIT, которые позволяют нам иметь преимущество собственности, не участвуя в аспекте управления. Однако я могу почти гарантировать, что 95% инвесторов там не знали, что существуют управляющие фонды для альтернатив, таких как редкие монеты, искусство, кредитование, медицинские технологии и т.д., которые были упакованы в инвестиции в кресло. Лучшая часть заключается в том, что эти частные фонды часто могут быть настоящими диверсификации для портфеля инвестора, а также быть инвестициями в кресло. Памятник & # 39; Помните, что инвестирование в частные альтернативные инвестиции не только дает диверсификацию от традиционных инвестиционных инструментов, но также дает еще один важный фактор диверсификации; Многие из этих средств не торгуется на открытом рынке.

Это чрезвычайно важное значение, поскольку это помогает защитить инвестиции от ежедневных колебаний финансовых рынков. Другой важной характеристикой, проявляется во многих этих инвестициях, является то, что они обеспечены реальными материальными активами. Это возвращается к возрастному аргумента о том, какова реальная ценность бумаги по сравнению с чем-то осязаемым, как недвижимость. Также может существовать внутренняя диверсификация во многих этих альтернативных инвестиционных фондах, добавляет еще один уровень безопасности (как управляющий партнер Regent Global Funds, мы всегда считали, что разнообразие в пределах самого фонда является важнейшим в нашей стратегии). Все это вместе обеспечивает диверсификацию инвесторов от традиционных инвестиций, традиционных рынков и самих инвестиций в портфолио. Они в основном структурированы как частный взаимный фонд на основе альтернативной инвестиционной стратегии.

В следующий раз, когда вы услышите кого-то, что посоветовал или говорил о разнообразии, спросите их: "Какое ваше определение диверсификации?" Если они попадут в вас с "Традиционной четверкой", убедитесь, что вы рассказываете им о едином рынке. Вы можете оказаться на мыльной доске с лекцией традиционных людей об альтернативных идеи.

[ad_2]

Оставить комментарий

Ваш email нигде не будет показанОбязательные для заполнения поля помечены *

*